ईरान युद्ध ने एक विरोधाभास को उजागर कर दिया है: खाड़ी का पैसा कृत्रिम बुद्धिमत्ता की दौड़ जीतने के अमेरिका के प्रयासों को कमजोर करने में मदद कर रहा है, और अब अमेरिका ने एक संघर्ष शुरू कर दिया है जो उन निवेशों को अस्थिर कर सकता है। कुछ अनुमानों में मध्य पूर्वी देशों से एआई बूम के लिए दीर्घकालिक प्रतिज्ञाओं में $2 ट्रिलियन का अनुमान लगाया गया है, वह धन जो अब अनिश्चित दिखता है। साथ ही, ऊर्जा की बढ़ती लागत से डेटा केंद्रों को चलाना और अधिक महंगा होने का खतरा है। लेकिन संघर्ष के झटकों से एआई बूम को पूरी तरह से खत्म करने की संभावना कम दिखाई देती है, न कि बाजार को दो हिस्सों में बांट दिया जाता है, जिससे अल्फाबेट इंक, अमेज़ॅन.कॉम इंक और माइक्रोसॉफ्ट कॉर्प जैसे तथाकथित हाइपरस्केलर्स बदलते वित्तीय परिदृश्य के संपर्क में आ जाते हैं, जबकि ओपनएआई और एंथ्रोपिक पीबीसी जैसी अपस्टार्ट एआई प्रयोगशालाएं अधिक अछूती रहती हैं।
निवेशकों ने लंबे समय से एआई बोनस को एक एकल, अखंड कहानी के रूप में माना है, लेकिन वास्तव में इसके दो अलग-अलग तत्व हैं – एक असाधारण रूप से महंगा बुनियादी ढांचा व्यवसाय, और एक सस्ता सॉफ्टवेयर गेम। बाद वाले घटक के वास्तुकारों में, एंथ्रोपिक पिछले तीन महीनों में वार्षिक राजस्व दोगुना से अधिक $19 बिलियन के साथ हाल ही में अच्छी तरह से आगे बढ़ रहा है, जबकि OpenAI का लगभग $25 बिलियन है। उपभोक्ता, वित्त और जीवन विज्ञान और सरकारों के व्यावसायिक ग्राहक सभी सदस्यता और पहुंच के लिए भुगतान कर रहे हैं; मेटावर्स और क्रिप्टो के आसपास पिछले प्रचार चक्रों के विपरीत, वह गति टिकाऊ दिखती है।
ओपनएआई की उच्च नकदी-खपत दर के बारे में सभी चिंताओं के अलावा, एआई प्रयोगशालाओं को चिपचिपे उद्यम अनुबंधों से भी लाभ होता है। भू-राजनीतिक अनिश्चितता के कारण ग्राहकों द्वारा इन्हें रद्द करने की संभावना नहीं है; इसके बजाय वे अपने संगठनों को आने वाली किसी भी अस्थिर आर्थिक लहर से निपटने के लिए पर्याप्त कुशल बनाने की उम्मीद में उन्हें बनाए रखने की संभावना रखते हैं।
एआई सॉफ्टवेयर निर्माताओं को अपने व्यवसाय चलाने के लिए डेटा केंद्रों की आवश्यकता होती है, लेकिन उन सर्वर फार्मों के मालिकों की तरह वे सीधे तौर पर बढ़ती ऊर्जा लागत के संपर्क में नहीं आते हैं। पैसा कमाने के लिए, ओपनएआई और एंथ्रोपिक को अपने भुगतान करने वाले ग्राहकों के प्रश्नों का उत्तर देने के लिए अपने मौजूदा एआई मॉडल को चलाने की आवश्यकता है, इस प्रक्रिया को अनुमान के रूप में जाना जाता है। लेकिन नए फ्रंटियर मॉडल का प्रशिक्षण बहुत अधिक ऊर्जा गहन है, जिसके लिए हफ्तों या महीनों तक हजारों एआई चिप्स (एनवीडिया कॉर्प द्वारा बनाई गई ग्राफिक्स प्रोसेसिंग यूनिट या जीपीयू) के निरंतर उपयोग की आवश्यकता होती है।
बेशक, अनुमान की दैनिक लागत समय के साथ बढ़ती जाती है, खासकर ओपनएआई जैसी कंपनी के लिए, जो 900 मिलियन साप्ताहिक उपयोगकर्ताओं का दावा करती है। लेकिन अगली पीढ़ी के मॉडलों को प्रशिक्षित करने की तुलना में ऊर्जा भार बहुत कम है, अधिक वितरित है और प्रबंधित करना आसान है, प्रयोगशालाएं इसमें देरी कर सकती हैं, जबकि वे व्यवसायों को अपने वर्कफ़्लो में मौजूदा तकनीक को शामिल करने के लिए आग्रह करने पर ध्यान केंद्रित करती हैं।
अमेज़ॅन, गूगल, माइक्रोसॉफ्ट, मेटा प्लेटफ़ॉर्म इंक और ओरेकल कॉर्प जैसे हाइपरस्केलर्स अधिक जोखिम में हैं, क्योंकि उनका 1.15 ट्रिलियन डॉलर का निर्माण सस्ती, विश्वसनीय ऊर्जा, विशेष रूप से प्राकृतिक गैस पर निर्भर करता है। अंतर्राष्ट्रीय ऊर्जा एजेंसी के अनुसार, यह अमेरिकी डेटा केंद्रों के लिए प्रमुख एकल ऊर्जा स्रोत है, जो उनकी लगभग 40% बिजली प्रदान करता है – एक समस्या जब ईरान युद्ध के कारण कीमतें बढ़ रही हैं।
चिप आपूर्ति श्रृंखला भी इसी तरह उजागर होती है। ताइवान सेमीकंडक्टर मैन्युफैक्चरिंग कंपनी (टीएसएमसी) एनवीडिया द्वारा डिजाइन किए गए लगभग सभी हाई-एंड चिप्स बनाती है, लेकिन ताइवान अपने ईंधन के लगभग एक तिहाई के लिए मध्य पूर्व पर भी निर्भर करता है, और द्वीप राष्ट्र को अपना अधिकांश हीलियम कतर से मिलता है। उत्पादन के दौरान सिलिकॉन वेफर्स को ठंडा और संरक्षित करने की अपनी अद्वितीय क्षमता के कारण सेमीकंडक्टर निर्माण में गैस महत्वपूर्ण है। कतरएनर्जी के रास लफ़ान औद्योगिक शहर में हीलियम का उत्पादन पिछले सप्ताह ईरानी ड्रोन हमले के बाद बंद हो गया था; व्यापक निहितार्थ चिप आउटपुट के पूरी तरह से ठीक होने के लिए एक महीने का लंबा इंतजार हो सकता है।
यह एनवीडिया को शायद सभी में से सबसे अधिक उजागर कर देता है। दुनिया की सबसे मूल्यवान सार्वजनिक कंपनी, जिसका मार्केट कैप 4 ट्रिलियन डॉलर से अधिक है, अपना अधिकांश राजस्व हाइपरस्केलर्स को चिप्स बेचने से प्राप्त करती है। कोई भी चीज़ जो विशाल नए सर्वर फ़ार्म के निर्माण को धीमा कर देती है, उसकी ऑर्डर बुक को नुकसान पहुंचाएगी।
जबकि अल्फाबेट और अमेज़ॅन के पास वित्तीय सहायता के रूप में कार्य करने के लिए कम से कम आवर्ती क्लाउड सदस्यता है, एनवीडिया के पास ऐसी कोई राजस्व धारा नहीं है। यह सिर्फ चिप्स बेचता है, जिसे मध्य पूर्व के साथ हाल के मेगा-सौदों पर सवालिया निशान के अलावा ताइवान में निर्माण करना कठिन होने की दोहरी मार का सामना करना पड़ता है। नवंबर में, अमेरिकी सरकार ने संयुक्त अरब अमीरात और सऊदी अरब को एनवीडिया की 70,000 सबसे उन्नत चिप्स की बिक्री को मंजूरी दे दी, एक सौदा जो अब और अधिक अनिश्चित लग रहा है। (एनवीडिया ने टिप्पणी करने से इनकार कर दिया।)
खाड़ी से ऊर्जा और नकदी ने एआई बूम को बढ़ावा देने में मदद की है। इसके अनुप्रयोगों के लिए राजस्व वृद्धि कितनी भी मजबूत क्यों न हो, युद्ध जितना लंबा चलेगा, अंतर्निहित बुनियादी ढांचे के लिए दृष्टिकोण और भी अधिक नाजुक दिखता है।
